Revenir à la liste des catégories de formation



Formation : Obligations convertibles : pricing et gestion


(Réf. 13369)

Evaluation :
Détails de la fiche formation
Options disponibles pour la fiche formation


Détails de la fiche formation


Compétence(s)

Marchés financiers - LBO Leveraged Buy Out

Prérequis

Non renseigné

Public

Gérants Traders juniors Sales dérivés Originateurs, Métiers du marché primaire Directions Financières Directions des Risques Middle office, Back office senior, Informaticiens de marché Contrôleurs internes, Auditeurs, Inspecteurs Ingénieurs financiers Investisseurs institutionnels

Objectifs

  • Maîtriser le pricing d’une obligation convertible
  • Savoir construire un pricer EXCEL™ de convertibles
  • Savoir analyser les paramètres influant sur le pricing d’une obligation convertible
  • Savoir utiliser les obligations convertibles en gestion de portefeuille
  • Connaître l’environnement du marché européen des obligations convertibles à la date du séminaire

Type de formation

Courte

Programme

Fondamentaux
Panorama du marché des obligations convertibles

Description d’une obligation convertible et des différents marchés

Motivation des intervenants : émetteurs, investisseurs, arbitragistes

Principales caractéristiques des obligations convertibles

Éléments de pricing

Rappels sur l’actualisation et les processus stochastiques

Calcul du prix d’une option sur action : Black & Scholes / Arbres binomiaux / Monte Carlo
Calcul du prix d’une obligation convertible
Composition du prix d’une obligation convertible

Sensibilités

Critères d’appréciation

Méthodologie de pricing

Analytique

Par arbre

Par Monte Carlo

Impact de la marge de crédit

Travaux pratiques

Réalisation d’un pricer sur EXCEL™

Calcul du prix d’une obligation convertible sur EXCEL™

Inventer une convertible et la pricer
Les convertibles et la gestion de portefeuille
Les obligations convertibles dans une allocation d’actifs

Gestion des convertibles

Les convertibles pour améliorer la performance
Utilisation de données de marché prévalant à la date du séminaire

Pédagogie

Non renseigné

Point(s) fort(s)

Non renseigné
Revenir en haut


Options disponibles pour la fiche formation


Langue(s)

Français

Moyen(s)

Inter-Entreprise

Durée

Non renseigné

Zone géographique

Inter-Entreprise :
75009 Paris :


Revenir en haut





Revenir à la liste des catégories de formation